Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия


Анализ абсолютной ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые сгруппируются по степени срочности их погашения.

В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы.

. А1 - наиболее ликвидные активы - денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения.

2. А2 - быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность и прочие активы.

. А3 - медленно реализуемые активы - запасы (без строки 217 и расходов будущих периодов).

. А4 - труднореализуемые активы - итог раздела I актива баланса, за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

. П1- наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность, прочие пассивы, а также ссуды, не погашенные в срок.

2. П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства.

. П3 - долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные средства.

. П4 - постоянные пассивы - итог раздела III пассива баланса.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдается следующее соотношение: А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, А4≤П4 (Таблица 2.3).

Таблица 2.3

Анализ ликвидности баланса предприятия

АКТИВ

ГОДЫ

ПАССИВ

ГОДЫ

01.01.08

01.01.09

01.01.10

01.01.08

01.01.09

01.01.10

А1

7563

3290

1773

П1

14496

37205

16281

А2

12466

37246

18767

П2

-

1730

-

А3

17032

31323

48797

П3

51

59

-

А4

3057

7061

1795

П4

25571

39926

54851

В результате сопоставления активов и обязательств по балансу на начало года выявляется несоответствие значений всех абсолютных финансовых показателей ликвидности рекомендуемым значениям.

Это свидетельствует о недостаточности наиболее ликвидных активов (денежных средств в данном случае) для оплаты срочной кредиторской задолженности, о недостаточности быстро реализуемых активов для покрытия краткосрочных обязательств. Последние два показателя говорят о невозможности поступления платежей в отдаленном будущем, а самое главное - отсутствие у предприятия собственного капитала и других постоянных пассивов в достаточном количестве для обеспечения потребности в оборотных активах, что необходимо для соблюдения минимального условия финансовой устойчивости Компании.

В течение отчетного года значения абсолютных показателей ликвидности практически не улучшились.

Можно сделать ряд следующих выводов.

. Общество на данном этапе не в состоянии погашать свои обязательства наличными денежными ресурсами. Для нашего Общества время превращения активов в наличность процесс, скорее всего длительный, что говорит о не ликвидности баланса и о невозможности изыскания

платежных средств только за счет внутренних источников (реализации активов).

Перейти на страницу: 1 2 3


 

Регулирование отношений лизинга

В наше время в Российской Федерации актуален вопрос обновления основных средств и материально-технической базы предприятий. Практически во всех сферах отечественной экономики изношенность основных средств...  Читать полностью...

Финансы и соцыум